­　　■記者 朱寶琛

­　　日前，中國證監(jiān)會就《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》（征求意見稿），向社會公開征求意見。根據(jù)征求意見稿，為鼓勵和引導(dǎo)證券公司補(bǔ)充資本、增強(qiáng)資本實(shí)力，提升抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，將凈資本加分的門檻由規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的5倍（10億元）提高至10倍（20億元）。

­　　據(jù)介紹，此次主要擬從以下五個方面對《規(guī)定》進(jìn)行修訂：一是維持分類監(jiān)管制度總體框架不變，集中解決實(shí)踐中遇到的突出問題；二是完善合規(guī)狀況評價(jià)指標(biāo)體系，落實(shí)依法從嚴(yán)全面監(jiān)管要求；三是強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理能力評價(jià)指標(biāo)體系，促進(jìn)行業(yè)提升全面風(fēng)險(xiǎn)管理能力；四是突出監(jiān)管導(dǎo)向，引導(dǎo)行業(yè)聚焦主業(yè)；五是為持續(xù)完善評價(jià)體系留出空間，增強(qiáng)制度的適應(yīng)性和有效性。

­　　具體看，修訂的內(nèi)容包括：一是完善持續(xù)合規(guī)狀況評價(jià)指標(biāo)。增加常規(guī)監(jiān)管措施扣分檔次，對出具警示函、責(zé)令公開說明等4項(xiàng)措施每次扣0.5分，出具警示函并在轄區(qū)內(nèi)通報(bào)、責(zé)令改正措施每次扣1分，其他措施扣分標(biāo)準(zhǔn)未作調(diào)整。

­　　二是優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)管理能力評價(jià)指標(biāo)。為鼓勵和引導(dǎo)證券公司補(bǔ)充資本、增強(qiáng)資本實(shí)力，提升抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，將凈資本加分的門檻由規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的5倍（10億元）提高至10倍（20億元）。

­　　三是優(yōu)化市場競爭力評價(jià)指標(biāo)。增加營業(yè)收入、機(jī)構(gòu)客戶投研服務(wù)收入、境外子公司證券業(yè)務(wù)收入加分指標(biāo)。

­　　為突出監(jiān)管導(dǎo)向，促進(jìn)證券公司聚焦主業(yè)，提升核心競爭力，對原有的業(yè)務(wù)排名加分指標(biāo)進(jìn)行優(yōu)化。一是為引導(dǎo)公司根據(jù)自身管控能力有序設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，將證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)加分由以凈收入和部均凈收入行業(yè)排名同時(shí)并累計(jì)加分，調(diào)整為凈收入排名加分以部均收入位于行業(yè)中位數(shù)為前提，且不再累計(jì)加分，總分值由4分降至2分。二是為引導(dǎo)公司勤勉盡責(zé)，提升投行項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量，將投行業(yè)務(wù)加分由以凈收入和承銷項(xiàng)目數(shù)量排名同時(shí)并累計(jì)加分，調(diào)整為僅按收入排名加分，且不再對承銷項(xiàng)目數(shù)量排名單獨(dú)加分，總分值由4分降至2分。三是為促使行業(yè)夯實(shí)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)核心能力，用收入減去資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)模乘以萬分之五后的金額計(jì)算排名。四是為引導(dǎo)證券公司加大信息系統(tǒng)建設(shè)和新業(yè)務(wù)研發(fā)方面投入，增加證券公司“新業(yè)務(wù)”、“信息系統(tǒng)建設(shè)投入”排名加分指標(biāo)，具體業(yè)務(wù)由中國證券業(yè)協(xié)會依據(jù)監(jiān)管導(dǎo)向確定。

­　　對在評價(jià)期內(nèi)被立案調(diào)查或者發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)事件，造成嚴(yán)重影響的證券公司，所涉及業(yè)務(wù)對應(yīng)的加分項(xiàng)目不予加分。

­　　四是增加風(fēng)險(xiǎn)管理能力和合規(guī)管理能力評價(jià)的授權(quán)條款，為未來據(jù)實(shí)調(diào)整評價(jià)體系留出制度空間。